債卷基金一問

請教,聯博全球高收益債卷基金有區分A2ˋATˋAAˋBTˋBA...等等的級別;又有各幣值的避險級別;且各個級別的淨值又都不一樣(所顯示的淨值是以台幣計價還是以該幣值記價),想請問有什麼差異性??
或是有哪個網站有加以說明,在聯博投信的網站也找不到相關說明。
還有購買基金是要以什麼幣值購買較划算?是用國際通用幣值-美金,還是以相對低點的外幣購買(以現階段來說-南非幣應是在低點)?
再多請教,購買以外幣計價的國外基金在中華民國是免稅,那該基金所在地的當地政府是否會要求繳稅金?
而如購買國內基金是否不管用台幣或外幣購買,中華民國政府皆會收取利息部分的所得稅?

7年級頭,活到這把年紀了才剛要開始理財
2016-11-13 14:46 發佈
文章關鍵字 債卷基金
沒人搶,那我就義不容辭、義不容辭的搶頭香啦~~~~~YA+YES~~~

1.聯博全球高收益債卷基金有區分A2ˋATˋAAˋBTˋBA是什麼?

ANS:

這些代碼差別在於手續費收取模式與分配方式:

A2--不分配的累積級別
A、AT--一般分配、月配息基金(就...賺多少配多少,好像A配的比較多一點)
AA--以穩定配息為主打的「穩定月配型」(但有可能為了穩定配息把本金拿來配)
BT--一般分配、月配息基金(不同於AT,他是後收型--也就是賣了才收手續費的級別,但基金公司會把手續費反映在總開支比率[Expense Ratio]上)
BA-以穩定配息為主打的「穩定月配型」(但有可能為了穩定配息把本金拿來配,和BT一樣是後收型)

個人建議買「A級別orAT級別」比較不會拿本金來配,當然若只在乎配息、淨值擺兩邊的就...AA吧...

BTW:這基金還有個姐妹基金--聯博全球高收益債券證券投資信託基金(本基金主要係投資於非投資等級之高風險債券且配息來源可能為本金),這是因為防止金管會要求額度控管而成立的境內版基金,基本上與外國版投資策略相同,若想用台幣投資的可以考慮看看~

2.還有購買基金是要以什麼幣值購買較划算?

ANS:請依您自己的投資習慣、實質需求和風險屬性而定。例如若您有投資澳幣的習慣就買澳幣、若想住南非就買南非幣...(迷之聲:誰會住南非阿~~~)、想撈底賺匯差或敢冒險可以買商品貨幣計價的,若不想冒險就買美元(美元近十年與近五年都是對台幣穩定升值...原因請洽彭伯伯...)或強勢貨幣計價的。

3.基金所在地的當地政府是否會要求繳稅金?

ANS:Luxembourg taxes its corporate residents on their worldwide income and non-residents only on Luxembourg-source income.(盧森堡僅就居民企業的世界所得和非居民企業的盧森堡所得課稅。),所以這類的美國企業、盧森堡註冊的當地基金所得稅=0。

4.購買國內基金是否不管用台幣或外幣購買,台灣政府課的稅率為何?

ANS:

臺灣基金獲取的海外收益,免稅;臺灣基金獲取的臺灣收益,要課稅。外國基金獲取的外國收益,免稅;外國基金獲取的臺灣收益,原則上免稅(因為是外國公司發的配息,視為海外所得)。

最後,您提到「7年級頭,活到這把年紀了才剛要開始理財」,其實投資不需要在乎這個啦~~只要學會就好啦~~話說我是大二就學會投資了~~但真正有賺是等到畢業前,較為熟悉資本市場之後~~

以上,報告完畢~~謝謝收看~~

refeal wrote:
請教,聯博全球高收...(恕刪)


我也不懂很想找個資訊豐富的地方看看..
但多半是有看沒有懂..因為菜鳥需要的不是深入的教學..


mrberon0340 wrote:
沒人搶,那我就義不容...(恕刪)


嘲笑我們認為常識缺乏的事,是為了凸顯自身的優秀,好讓我們在複雜的社會中,逃避自我其實很無知的事實。

mrberon0340 wrote:
沒人搶,那我就義不容...(恕刪)


感謝您的回覆,總算有一點了解各級別的差異。
要做的功課實在太多了@@
再多請教
1.不同幣值的基金淨值都不一樣,那該基金淨值是以該外幣顯示嗎?
例如:AT-美元,淨值4.19,是否購買時,一個單位為4.19美金。贖回時,一個單位為4.19美金。
AT-歐元,淨值3.86,是否購買時,一個單位為3.86歐元。贖回時,一個單位為3.86歐元。
2.同基金ˋ同幣值ˋ不同級別的淨值怎會落差這麼大?
同樣以聯博全球高收益債卷基金來說,A2美元-淨值14.05,AA美元-淨值12.72,AT美元-淨值4.19。
如以上訴之淨值來說,買AT美元不就較划算,同金額能買到的單位數較多。
3.如用外幣購買基金,贖回時也是退外幣至指定帳戶,再由自己依照匯率自行換匯,是這樣沒錯吧,有錯請指正。

1.不同幣值的基金淨值都不一樣,那該基金淨值是以該外幣顯示嗎?

ANS:當然是以申購外幣別顯示阿~除非您是用台幣交割,那就會用銷售機構指定的匯率來結算(一般來說用外幣交割會比較好,因為匯率可以自己決定)。

2.同基金ˋ同幣值ˋ不同級別的淨值怎會落差這麼大?

ANS:

以這支為例,A2美元是累積級,所以「理論上」淨值越來越高(因為一般情況下都能持有到期、回本並且它的利息是直接滾入再投資)、AA(穩定月配)既然號稱穩定配息,投資人就必須付出代價--不斷用本金配,所以淨值一去不回頭。但我也承認,他是這支基金中配息最穩定的一組、AT美元又稱為AT Taiwan Only(專屬台灣的、僅賣給台灣的)配息級別(迷之聲:不是這樣吧~你夠了喔!!)[以上廢話是我亂掰的]。好啦,言歸正傳,AT級別我認為最好玩,他除了2007-2010以外,幾乎都是橫著走--最低在3.5~3.9,但高也不高過4.5~5,可能是因為他有作一些調整、盡量降低波動幅度吧!至於我推的A美元就更好玩了--他從1997成立當年的10美元/share一路掉,掉到2002現在約4~4.1/share,現在的走勢大致與AT相同。這是為什麼呢?其實我也不知道。所以投資前最好先了解一下他的淨值走勢與細節異同之處(這可能得問投信或詳讀公開說明書),因為雖然都是同一支基金,各個share之間還是有些細微差異的!

3.如用外幣購買基金,贖回時也是退外幣至指定帳戶,再由自己依照匯率自行換匯嗎?

ANS:YES!請自行決定何時換匯,因為每個人的需求都是不一滴~請依個人需求決定是否換、何時換,修售機構是不能代為換匯的(除非自行設定定期換匯)!

P.S:我又看了一次公開說明書,發現:AT、BT、IT 級別 (及對應之避險級別)是「按月宣派每月配息」;A、B、I 級別是「按日宣派按月分配」,但沒有進一步說明如何分配,我猜應該是這樣:假設A級別每日收到的利息是1.1 1.5 1.5 1.2 1.6,那他就會逐日宣佈該月預定配息數額、於每月底分配6.9元配息,那AT就是於月底一次宣佈6.3元配息(以上為個人推測,有錯請更正)。

mrberon0340 wrote:
1.不同幣值的基金淨...(恕刪)


多謝您的指點,對基金有更近一步的認知了。
該好好來做做功課了@@

問一下大家
一般來說
像全球高收益債卷基金 ~既然要追求高收益
投資標的都是垃圾債卷..

當遇到美國升息或相關危機的時候
高收益債是不是會摔得比全球債還快.....

所以配息越高風險也越高對吧


七年級現在開始理財ok啦 但記得要用閒錢啊
如果是想投資債券(配息型)基金
切記要沉住氣 長放 

南非幣現在的確是可以進場的時機
不過考量到投資標的  除了聯博全高收
我個人是比較推薦安聯收益成長
因為它投資比較多集中在美國   長期來看 我還是看好美國

求穩的話可以跟我一樣選擇美元計價就好
心有餘力再分散布局澳幣或南非幣計價(都是收益成長)
一些個人心得給你參考
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