昨日發生了什麼？
政府關門、中美博弈原本就讓市場恐慌情緒升溫。昨日又來一個重擊，美國地區銀行股價暴跌，仿佛2023年3月美國銀行業危機的重演。
先說一下目前美國的信用市場，可謂是極其火爆，投資級債券利差和高收益債券利差都處在歷史最低點，說明市場處在極度貪婪階段。這點同樣體現在隔夜回購利率市場，SOFR利率近一個月來多次突破聯準會聯邦利率的上限。這說明美國銀行業的準備金已經接近最低下限，因此行間拆借時所採用的利率超過了準備金利率（IORB）。鮑威爾因此在本周的講話後宣佈暫停縮表，因為流動性出現壓力。
然而，信用市場從極度貪婪到季度恐慌往往只有一步之遙。一旦銀行業出現壞賬，信貸開始收緊，那麼就會像多米諾骨牌一樣，傳染到全美銀行業，往往從貸款給中小型企業的地區銀行先開始。
那麼最近發生了什麼呢？
這次銀行業風波始於First Brands與Tricolor這兩家汽車相關公司的破產，這讓貸款給這兩家公司的地區銀行提計數億美元的損失，這讓市場對整個銀行業提高了警惕。就好比摩根大通CEO本周說的“看到一隻蟑螂，可能還有更多。大家都應該提高警惕。”
此後各種信用事件開始衝擊市場，昨日Zions和Western Alliance兩家美國地區銀行披露貸款欺詐和壞賬問題，引發更加廣泛的信貸品質擔憂。因此造成昨日美國銀行業遭受重創。值得注意的是Western Alliance同樣是23年銀行業危機中的主角之一。
美國股市：台股盤後，台積電發佈財報，優異的財報表現與業績指引令台積電美股以及美國科技板塊盤前一同大幅度上漲。三大指數同步上揚。然而美股盤前，地區銀行股價開始全面大跌。美國三大指數由漲轉跌，並在美市開盤後，進一步擴大跌幅。美國三大指數因此由漲轉跌，最終大幅下跌，在全球股市中表現最差。
板塊中，科技股依舊試圖支撐美股，但其他十大板塊集體下滑，銀行業跌幅最大。
其他股市：多數受到美股拖累，但跌幅比美股小不少。其中日股跌幅最大，受到日元上漲的利空。港股表現拉跨，最終小幅下跌。歐股歐盤表現不俗，最終小幅上漲。中國A50指數最為抗壓，由於早盤大幅上漲，最終保持漲幅。澳洲失業率表現糟糕，降息預期提高，引發澳股上漲，但最終受到美股拖累，堪堪持平。
美元：銀行信用危機可不是小問題，大概率引發聯準會短暫寬鬆（和23年銀行業危機初期一樣），因此昨日美債利率暴跌，美元則隨之下滑，最終大幅下跌。
日元與瑞郎：非常明顯的體現美股的避險需求。美盤前，美股大漲，日元與瑞郎同跌；美盤中，美股大跌，日元與瑞郎暴漲，不僅收回了全部跌幅，還直接超越歐元，成為表現最佳的兩大貨幣。
歐元與英鎊：同樣體現美元貶值的避險需求，但在美股下跌時，漲幅不及日元與瑞郎。
RMB：穩定，微漲。
澳元與紐元：澳洲失業率遠差於預期，令澳元早盤暴跌，同時紐元反向大漲。但在後續行情中兩者差距收斂。受到美股下跌影響，澳元與紐元表現最差。最終小幅下跌。
黃金：避險資產唯一真神，漲勢穩定，同時受到FOMO情緒影響，短線價格上不封頂。
原油：川普施壓印度不購買俄羅斯原油，疊加地區銀行信用危機的壓力，原油價格表現極差。在美盤時段隨美股一同大跌。
今日重要事件（澳洲東部時間）：
無重要經濟數據
*代表更具影響力的先行指標，值得日內交易者重點關注。
今日關注行情
需要注意，23年美國銀行業危機並沒有讓美股大盤直線崩盤，反倒是聯準會釋放流動性疊加ChatGPT橫空出世，美國科技板塊在此期間逆勢大幅度上漲。因此不建議因此做空那指。
同樣的，押注川普在關稅上退縮的TACO交易仍在繼續，這對於科技板塊來說同樣有利。再加上甲骨文發佈35%的毛利率預期，消息面利好AI板塊。短線那指仍然以低位元看漲為主，但需要設好止損。
相比之下，政府關門、中美博弈、信用危機，這些都是美元貶值的催化劑。目前做空美元勝率最高。外匯交易中重點關注美元兌日元的看跌，以及澳元兌日元的看跌，兩者都是目前不錯的極端風險避險配置。
不過在看漲日元時，需要小心日本首相選舉的消息面波動。
強弱趨勢策略 – 美元兌日元 USDJPY
日內或短線交易策略：（趨勢跟隨）150.5下方逢高做空
阻力參考：150.5；151
支撐參考：150（突破）；149
技術面：100均線向下，下降通道保持完整，空頭動能極強。考慮到美股可能出現反彈，交易策略以高空為主，關注150.5的支阻互轉水平線。但如果直接跌破150，同樣有繼續跟空的機會。
強弱趨勢策略 – 澳元兌日元 AUDJPY
日內或短線交易策略：（趨勢跟隨）98下方順勢跟空
阻力參考：97.6；98
支撐參考：97（止盈&突破）；96.5
技術面：100均線向下，趨勢線提供強阻力。澳日已經跌破98關口，下方目標在前低點97。該位置不一定能撐得住，因此短線空單同樣可以關注跌破跟隨。
價值背離策略 – 那斯達克指數 NAS100
中短線交易策略：（均值回歸）關鍵支撐分批看漲，都設好小止損
阻力參考：25000-25200
支撐參考：24600；24300；24000
技術面： 100均線出現拐點，上漲動能還不明顯。考慮到銀行業危機可能進一步拖累大盤，交易策略以低位元佈局為主，設好止損。
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