2月6日期權失序持續發酵

熱愛w580
個人積分：21分
文章編號：68111868

21分

樓主

2018-04-12 10:00

http://m.ltn.com.tw/news/business/paper/1191750
http://m.ltn.com.tw/news/business/paper/1191751

[問題] 2/6哪些期貨商有真的價差組合單???
https://www.ptt.cc/bbs/Option/M.1521378107.A.FC5.html
目前各期貨商已於網站上明確公告停止申請SPAN，保證金最佳化等，此次風暴持續延燒中

2018-04-12 10:00 發佈

文章關鍵字 2月6日

dancingra

dancingra
個人積分：2282分
文章編號：68112066

2282分

2樓

2018-04-12 10:11

熱愛w580 wrote:
目前各期貨商已於網站上明確公告停止申請SPAN，保證金最佳化等，此次風暴持續延燒中

報載:
...她表示，營業員隱匿風險，別人賣一口要2.2萬元保證金，150萬元本金理論上只能賣出68口，因使用SPAN，最後竟可以下到2300口！...

我個人態度上一向抨擊市場機制不完善, 導致 SC 的投資人被屠殺, 但報載
這位投資人用 150 萬本金賣 2300 口, 我是覺得這個投資人自己要負很大責
任, 怪不了人. SPAN 不懂就不要用...

mart1

mart1
個人積分：118分
文章編號：68112144

118分

3樓

2018-04-12 10:16

又是公務員，只會說一是一。
SPAN，保證金最佳化本質上是個避險的好工具，
因為濫用就取消，不如把op的市場收起來更快。

這樣只會讓賣方保證金的要求大增，市場委縮。
只要成交量一縮，什麼都不用談了。

雖然超級大浪就掛的很慘，但控制好可以撐過大浪。
現在來個中浪，另外在單獨的買保險也沒用。
除非錢多。

dancingra

dancingra
個人積分：2282分
文章編號：68112231

2282分

4樓

2018-04-12 10:21

mart1 wrote:
SPAN，保證金最佳化本質上是個避險的好工具，

不是吧?

https://udn.com/news/story/7239/3081527

熱愛w580

熱愛w580
個人積分：21分
文章編號：68112248

21分

樓主

2018-04-12 10:21

dancingra wrote:

報載:
...她表...(恕刪)

sking17

sking17
個人積分：1939分
文章編號：68112261

1939分

6樓

2018-04-12 10:22

選擇權賣方提高20%保證金，
這樣其實還是遠遠的不足承擔類似2/6市場風險。
那一天至少雙邊每一口都需要6-7萬元才足夠cover.
其實期貨商投鼠忌器，
太高，
投資人少下單，
甚至於放棄操作選擇權賣方，
太低，
投資人曝露在無限風險。
現在形式上提高20%，
不客氣的說，
是虛應故事，
應付一下。
對事情沒有幫助。
Span 取消，
限制了小資本大口數操作的投資人。
這個也是符合期貨公司風險控管的需要。
對99%投資人沒有影響。
也是不關痛癢。

cervin0119

cervin0119
個人積分：3分
文章編號：68112271

3分

7樓

2018-04-12 10:23

dancingra wrote:

報載:
...她表...(恕刪)

建議你看完ptt那篇再發表
就算下面買1:1的sp+bp
這次也是要死 why?
不能只挑sp打啊🤣
這次是
組合
sp
sc一起被「搞死」

mart1

mart1
個人積分：118分
文章編號：68112290

118分

8樓

2018-04-12 10:24

dancingra wrote:
不是吧?...(恕刪)

如果你作多一口小台期貨，
遭遇大跌時買進put避險，可以計算控制在合理區間。
如果沒有此功能，那麼期貨就可能斷頭了。

william.tsai007

william.tsai007
個人積分：393分
文章編號：68112388

393分

9樓

2018-04-12 10:30

dancingra wrote:
.我個人態度上一向抨擊市場機制不完善, 導致 SC 的投資人被屠殺, 但報載
這位投資人用 150 萬本金賣 2300 口, 我是覺得這個投資人自己要負很大責
任, 怪不了人. SPAN 不懂就不要用....(恕刪)

以這種比例假設先前沒出事 2300口一口假設10點一點50 可以賺500一口,
期貨賣方通殺常發生沒出事之前一個禮拜可以賺2300*500=1,150,000.
又因為她的2300口不是平在漲停板(如果是她會賠1億多,這次她是賠4700萬)
所以她賣的週選不是遠月遠月都是平在漲停板一口賠50000以上
也就是台股之前沒有暴漲暴跌她一個禮拜可能是賺115萬
這不是她說的利息錢那麼單純
115萬的利息要1億存在銀行一年才有

dancingra

dancingra
個人積分：2282分
文章編號：68112406

2282分

10樓

2018-04-12 10:32

cervin0119 wrote:
建議你看完ptt那篇再發表...

那篇我看過, 我重點是 150 萬本金作到千口以上的 sell 部位數, 這是什麼
概念? 以 1000 口來說, 這是 1500 元作 1 口的比例, 1500 元合 30 點波
動量, 這叫高風險, 絕不是什麼穩穩賺點比定存高的利息這種事, 連這都意
識不出來, 我覺得制度有制度的問題, 但投資人自己要知道手上部位是何種
風險程度, 這很重要.