既然談到投資的配置與風險，就該講些可怕的案例給大家聽XD
比如說之前我有看過一篇文章在談風險
他說一條河平均深度50公分，那麼你該不該過河?
文內是要大家別被平均數字給美化了
難道你不擔心剛好河邊是沙灘深10公分而最深的地方有200公分!?
只要某個河段太深不就滅頂了!?
另個故事
是想問問大家英國藍、五十嵐好喝嗎?
唉，雖說農藥超標一點點，但是我還是喝很爽啊!!
但是店家就不爽了XD
因為花了積蓄花了心血的飲料店就被搞垮了~囧
若是店家老闆略有積蓄倒是還好
最怕有窮老闆是用貸款、背債來創業加盟的呢!!
會不會到最後就像PPT大神所述吃蘋果比喝飲料的農藥還要多XD
衰的時候，就是這樣，永遠不知鳥事為何發生、還這麼嚴重!!
那
當大家投資的時候，是先看預期風險還是先看預期報酬呢?
我身邊不乏很多想要聽名牌、想要衝績效的人
但是別忘了
賺錢的方法百百種、賠錢的原因也百百種
先減少失敗的因素，再來談如何衝高績效
若本末倒置
常常有人投資過了頭，不知怎麼收尾，最後因小失大
今天
我就先講解在投資基金時透過資產配置來降低投資風險的方法
這次我一樣用EXCEL製作表格與圖表給大家參閱
首先
我就先拿大家最熟悉的股票基金與債券基金來做案例
股票與債券有一定的負相關~~
負相關!?就是一個漲、另一個就跌(原理我就暫不論述)
以下我就先PO出全球股票型基金的模型↓↓
再來，PO出全球債券型基金的模型↓↓
上述兩張圖都是以定期定額的方式投資，每月扣款1次，扣20期
那麼我再PO出股票基金與債券基金的淨值走勢↓↓
上述這張圖表示要顯示給大家看股票與債券負相關的模擬樣態(一漲一跌)
藍色是股票~橘色是債券
那麼投資基金有賺有賠→所以我在每一期後面有幫大家算出該期累積的利潤
所以以下這張圖就產生啦~~↓↓
也就是同個時段，有時候是股票型基金比較賺錢，有時則反
就算知道這些又如何呢?
這又和全壓同一類型基金的投資朋友有何關係!?
當然有啊~
雖然在上述定期定額購買基金，多半有很機會正報酬
但是看看利潤，不論股或債，有時候是賠錢或是績效不佳呢!!
這就顯示投資單一產品難以規避波動風險的樣態
也就是雞蛋都放在同一個籃子
雖然沒有絕對不好，但是波動度絕對是有的~~
而為了降低資產的波動度，所以我們需要資產配置
因此我將每個月定期定額5000元分成2份
一半投資股票基金、一半投資債券基金
所以下圖灰色的線，就是股債平衡後的投資利潤圖↓↓
可見在股債平衡之後，投資的利潤波動已經降低許多
這樣有什麼好處呢?
避免單一標的投資產品報酬率大漲大跌
長期投資全球股票型基金與長期投資全球債券型基金，報酬率是差不多的
但是股票與債券都會有所謂的景氣循環，也就是會有大方向的漲或跌
經由同時配置股票與債券基金
長期看來不僅皆有參與到股票與債券的漲幅
但是同時持有股與債能相互抵銷掉不少的資產波動度
也避免了突然在你正需要錢時基金剛好是賠錢狀態(該贖回!?)
更何況大漲大跌，您~睡得好嗎?
像我這種業餘的小角色，我還是喜歡先求穩再求好呀XD
嗯~~謝謝收看
由於對於利用資產配置來降低投資組合的波動度有許多方法
今日僅以簡單的股債投資組合舉例給大家看看
希望大家喜歡，也希望大家能明白我的意思
我的理財文章也有發表在我的理財部落格。有興趣的朋友可以私訊((
如果我的文章有需要改進的地方，也請大家多多指教!!
