2024/05/15 09:36:31
中央社 記者鍾榮峰台北15日電
鴻海第1季再次認列轉投資日本夏普（Sharp）損失新台幣105億元，影響第1季獲利表現，鴻海今天開盤股價下挫，早盤最低165.5元，跌幅約3.78%，市值蒸發901億元。
鴻海首季稅後獲利220.09億元，較2023年第4季減少59%，比去年同期大增72%。鴻海說明，去年第1季業外認列權益法轉投資夏普損失新台幣197億元，今年第1季再次認列損失105億元，主要因應夏普會計年度結算，以及未來輕資產化規劃。
展望第2季營運，鴻海評估較第1季和去年同期小幅成長，全年能見度比3月當時預估還要明朗，主要是人工智慧（AI）伺服器強勁成長。
鴻海第1季AI伺服器業績占整體伺服器比重接近4成，全年AI伺服器營收成長估超過40%目標不變，預期AI伺服器占整體伺服器營收比重可超過4成，2025年伺服器營收規模會再增加。
鴻海第一季EPS 1.59嚇到股民
鴻海（2317）昨（14）日法說會公布首季獲利220.09億元、每股盈餘（EPS）1.59元，當中AI伺服器營收年成長200%。不過，第一季每股賺1.59元，低於市場預期，也讓股民炸鍋喊「看到差點中風」；鴻海今（15）日股價一度挫跌近4%，最低跌至165.5元。
儘管第一季獲利稍不如預期，但內外資機構認為，鴻海第2季業績淡季不淡，加上輝達（NVIDIA）GB200超級晶片將挹注未來成長動能，最新投資報告中，依舊維持看好買進的投資評等。
法人表示，受惠AI伺服器帶動成長，以鴻海2025年獲利預估評價，目標價上調至208元
===================
光是一家SDP 10代廠, 夏普先賣給 郭董個人, 郭董又賣給某投資公司, 某投資公司又賣回給 夏普...
廣州SIO的10.5代廠,我也搞不清楚 誰是真正的業主？郭董？夏普？鴻海？群創？某投資公司?
郭董當年說深超要投資 高雄路竹6代LTPS廠,叫群創把 8.6代廠的樓層讓出來給深超使用, 群創當快樂的包租公,不用負責盈虧, 結果,最後叫群創拿出 314億買下房客的破家具.
郭董讓 不聽話的段行建從群創退休,換成聽話的 王志超, 後來又空降 洪進揚, 叫 王志超去 支援廣州10.5代廠...
但 王志超卻是領群創一年2000萬的員工酬勞,和 洪董年薪一樣多.
鴻海集團家大業大,財務向來不是很透明,
集團間, 做帳來做帳去, 先甘後苦,先苦後甘,最後終究要一次算清楚爛帳...
管他黑貓 白貓,會抓老鼠的就是好貓...
管他鴻海真正有沒有賺錢. 股票能從100元漲到175元,就是好公司好股票
2024/05/15 11:32
【時報記者林資傑台北報導】鴻海(2317)法說對2024年第二季營運展望樂觀，並維持全年展
望不變。外資出具報告認為，鴻海首季本業獲利優於預期，惟受認列夏普投資虧損拖累，使
稅後淨利低於預期，但看好AI伺服器將成為今年成長主動能，維持「買進」及「加碼」，目
標價200～210元不變。
鴻海首季合併營收1.32兆元，季減28.51％、年減9.47％，為近3年同期低。營業利益367.
5億元，季減24.89％、年減9.31％，仍創同期第三高。惟受業外轉虧42.41億元拖累，使歸屬
母公司稅後淨利220.08億元，季減達58.59％、但年增達71.61％，每股盈餘1.59元。
歐系外資認為，鴻海受惠較佳的產品組合，使毛利率升至6.32％、營益率升至2.78％，優
於市場普遍預期的6.1％、2.5％。不過，因業外認列轉投資夏普的中小尺寸面板業務資產減
損105億元，使稅後淨利低於市場預期26％。
展望後市，鴻海預期在消費智慧產品持穩，雲端網路、電腦終端、元件與其他產品均可望
季增、年增逾15％下，第二季營收將季增、年增3～15％。儘管因組裝業務營收增加，毛利率
可能較首季下滑，但強調全年營收將成長，且AI伺服器業務能見度進一步提升。
同時，鴻海在電動車業務方面也取得進展，迄今已收到1.5萬輛Model C訂單，公司預期將
在下半年新增2個日本客戶、明年再增加1個美國客戶。隨著集團持續投資AI伺服器和新業務
，2024年資本支出成長幅度預計將超過2023年的14％。
歐系外資對鴻海維持正向看待，認為雖然夏普的投資減損令人意外，但鴻海對AI伺服器業
務成長給予正向展望，預期鴻海和廣達將主導GB200 AI伺服器機櫃領域，並與輝達（NVIDIA
）建立牢固關係來供應運算和通訊板（switch board），維持「買進」、目標價200元不變。
美系外資則將鴻海今年獲利預期調降2％，以反映認列夏普中小型面板業務的一次性資產減
損損失，明後年則大致相同。儘管鴻海對今年營收展望不變，但AI伺服器訂單能見度提高，
應會增強市場對AI伺服器市占率朝40％目標邁進的信心。
由於AI伺服器相關出貨量可望逐季成長，iPhone出貨量應自第二季起維持穩定，美系外資
認為鴻海營運展望仍然樂觀，電動車製造業務可望在日本和美國獲得新客戶，推測可能是傳
統燃油車品牌，可望成為新長期動能，維持「加碼」評等、目標價210元不變。
美系外資認為，受惠雲端服務供應商（CSP）客戶需求增加及AI伺服器需求強勁，伺服器應
會成為鴻海今年成長主動能，既有的iPhone組裝收入今明2年應會維持穩定。儘管年初至今有
所上漲，但大摩認為鴻海的AI伺服器營收成長潛力仍被市場低估。
鉅亨網記者劉玟妤 台北
2024年5月15日週三 下午6:55
廣達 (2382-TW) 今 (15) 日召開線上法說會，廣達經營團隊預期，第二季 AI 伺服器將呈現溫和成長，下半年開始有強勁需求將迎來大爆發，全年伺服器業務有望年增雙位數。不過在筆電方面，廣達指出，由於目前 AI PC 仍處於醞釀期，保守預估年增個位數。
廣達指出，隨著上游料況緊張的問題逐漸改善，預期第二季 AI 伺服器溫和成長，並在下半年迎來大爆發，表現將優於其他產品，全年伺服器業務可望有年增雙位數的表現，且今年 AI 伺服器占伺服器業務比重將超過 50%。廣達進一步提到，由於客戶持續加大資料中心的投資力道，推升 AI 伺服器需求。
筆電業務方面，廣達說明，雖然第一季筆電出貨年增 1%，優於原先預期衰退 7 至 9%，但整體消費市況仍低迷，對今年筆電需求前景持保守看法，儘管 AI PC 問世，但仍處於剛起步階段，預估今年筆電業務年增個位數。不過廣達強調，預期 AI PC 將率先導入商用，接著再導入消費型，因此未來幾年將刺激市場，仍然樂觀看 AI PC 後市。
至於電動車業務，由於市場經過庫存調整，加上總體經濟的不確定性，近幾個季度觀察到電動車市場需求相對疲弱。不過廣達指出，儘管需求放緩，但智慧汽車的需求及趨勢不變，因此仍維持今年電動車業務年增雙位數百分比的看法。
•〈焦點股〉廣達股價放量衝高 林百里：我們不是暴發戶 股價絕非偶然
..........
義隆電董座：AI PC最快Q4發酵 電子書新品本季量產
2024/05/02 16:16
義隆電董事長葉儀晧看好AI PC帶來的成長動能。（記者卓怡君攝）
〔記者卓怡君／台北報導〕觸控IC義隆電（2458）今日召開法說會，義隆電董事長葉儀晧預估，AI PC最快在第4季放量出貨，公司可拿下90%市佔，同時也順利打入全球前兩大電子書客戶，本季開始量產，義隆電下半年表現可望優於上半年，明年成長性更會優於業界平均。
義隆電預估，第2季合併營收約30-33億元，略優於上季，合併毛利率約47-49%之間，營益率約21.3-25.7%。
今日法說會聚焦AI PC與電子書兩大產品後市，葉儀晧指出，AI PC預估最快在第4季放量，主要是市場對於真正應用尚未了解，也有業者認為要等到邊緣AI應用啟動，明年上半年發酵，義隆電已打入90%的AI PC，若AI PC出貨上來，義隆電的成長將優於業界平均。
針對電子書，葉儀晧表示，義隆電已拿下全球前3大電子書廠商中的2家，本季開始量產，第3季出貨會再成長，同時也正在和第3家大客戶討論規格，若順利的話，未來出貨將更為可觀。
在車用ADAS（先進駕駛輔助系統）部分，本季國內電動巴士相關專案開始出貨，接下來希望可打入市場更大的電動物流車，相關認證已陸續通過。
| 各類營收 | 2021/Q3 | 占比 | 2023/Q1 | 2024/Q1 | 占比 | 年比 |
| TV | 214 | 21.6% | 71 | 143 | 24% | 翻倍增加 |
| MNT | 177 | 17.9% | 64 | 76 | 12.8% | 有改善 |
| NB | 301 | 30.4% | 117 | 113 | 19% | 沒有起色 |
| Car | 77 | 7.8% | 85 | 99 | 16.6% | 有增加 |
| 商用 | 135 | 13.6% | 72 | 64 | 10.8% | 明顯衰退 |
| 其他 | 59 | 6% | 42 | 80 | 13.4% | 大幅增加 |
| 太陽能 | 28 | 2.8% | 61 | 20 | 3.4% | 大幅衰退 |
| 合計 | 991 | 512 | 595 |
筆電業務沒有起色, 對友達衝擊最大. 要等年底,NB換機潮爆發, 友達才能重返農藥.
商用面板, 可能是因為 友達缺乏 大型IPS產能,無法和 LGD ,BOE,TCL,HKC 競爭
太陽能 又回到 賠錢貨的時代.
AUO若想重返農藥,讓稅後淨利EPS來到 $1, 淨利率得要有本事 +12%,
換句話說,毛利率大概 得從目前的3%, 提升20%,讓毛利率到 23%. 23%- 11% =12% , 才能讓單季 EPS達 $1
想讓 AUO毛利率再提高20%, 那各類報價可能要全面一致, 再上漲 15%以上..
也許 NB, MNT 補漲個 20%, TV 再續漲個 15% 吧.
43吋 從現在的 65元,每月漲2元,連漲5個月, 漲15%, Q4漲到 75元. 那友達Q4可能 EPS就有 $1
===================
友達目前股本 770億,群創908億,
假設轉虧為盈, 單季都一樣稅後淨利77億的話.
那友達的EPS是$1 ,群創 $0.85 會有落差
股本差異,造成EPS落差, 股價也就會有落差.
群創 主要是繼承 奇美時代的產能, 3~6代的落後產能占比 較高,一大堆老機器運轉18~23年, 故障率高,陸續淘汰關廠後, 營收就更少了.
現在 手機和平板,甚至車載 的面板, 不是用OLED 就是 LTPS, 彩晶還在用 5.3代廠 a-si 老設備,接不到單,營收越來越小.
【財訊快報／劉敏夫】外電報導指出，一項統計數據顯示，今年第一季中國賣出創紀錄金額的美國公債和美國機構債，凸顯出在貿易緊張局勢持續下，中國正將美元資產分流到其他資產上。
根據金融媒體對美國財政部最新數據的計算，今年第一季中國共拋售533億美元的美國公債和機構債。比利時在此期間賣掉220億美元的美國公債，比利時一直被視為中國託管帳戶所在地。
有跡象顯示，美國與中國這兩個全球最大經濟體之間的緊張關係可能會惡化，中國在美國的投資重新引起投資者的注意。美國拜登政府宣布對一系列中國進口商品加徵關稅，而美國前任總統川普也表示，如果再度當選，可能會對中國商品徵收超過60%的關稅。
行業研究首席亞洲外匯和利率策略分析師Stephen Chiu表示，儘管聯準會已經接近降息週期，中國仍在拋售這兩種資產，應該是明確展現將美元資產分流到其他資產的意圖。
Chiu表示，隨著中美貿易戰重啟，中國拋售美國證券的速度可能會加快，特別是如果川普重新擔任總統的話。
隨著中國出售美元資產，其官方儲備中的黃金比重增加。4月份黃金在中國儲備的比重攀升至4.9%，為回溯自2015年央行數據以來的最高水準。
............
老共 似美債一直減少換黃金 似不怕你沒收
老共 的產品過剩 一直捲 逼得似都搞成智能大量生產 東西愈來愈便宜
最近老共外銷櫃 似需求大增 加了稅 還是便宜 一直cost down 總要找到出口
美國國務卿：美方計劃行使國會賦予的權力，沒收俄羅斯資產
美國和歐盟 計畫要沒收 俄羅斯 國家和企業, 3000億美元 的海外資產給 烏克蘭當作重建經費,甚至拿去 買歐美軍武砲彈打 俄軍.
中國未來 可能和 美國一戰, 中國若不趕緊把 幾千億美元的海外資產 設法處理掉, 到時,美國直接沒收,拿來買砲彈打 解放軍
3000億美元若真被沒收, 普丁可能跟歐美不惜一戰,
其實俄烏戰爭打到後面就是看背後金主了 烏克蘭連克里米亞都拿不回了哪能打得贏俄羅斯!?相反的沒有歐美的武器彈藥金援烏克蘭不會拖這麼久 畢竟烏東防線破千公里沒有人數跟火力上的優勢
俄羅斯現階段無法跟老美開戰的 工廠產能滿載也不及消耗 畢竟烏東防線太長 老美如果跟一二戰一樣初期不介入只發軍火財的話那歐陸戰爭還有搞頭 斯洛伐克總理遇刺很可能也是兩方檯面下的較勁
這幾天 各媒體都針對 鴻海的夏普 關廠,退出面板事業 做大幅報導...是否 引發投資人 聯想到,鴻海也會退出群創?
造成友達這2天股價和成交量都放大,群創反而受壓抑.
通常,融資,外資分析師,散戶 都比較喜歡買賣 相對低價便宜的 群創. 且 雙喵價差越大, 外資和散戶就更愛 買群創,棄友達.
通常, 雙喵價差超過 5元, 散戶就 棄友達買群創
價差低於2元,散戶就 棄群創買友達, 3元多的 價差套利,短線型散戶很懂得來回操作.
=====================
假外資 向來不喜歡友達,外資分析師給友達評價都很低...這兩天吃錯藥, 昨天大買２萬多張，今天大買3萬多張...
但 禿鷹業內 仍是緊咬友達不放,借劵放空快20萬張了
今年除息 後,如果有機會用21元賣掉,等於把 過去3年貼息的2.7元股息,做一次性填息.
鉅亨網記者彭昱文 台北 2024-05-16 19:40
台北電腦公會理事長、友達 (2409-TW) 董事長彭双浪，今 (16) 日出席 COMPUTEX 展前系列活動「AI PC 產業前景座談會」時指出，AI PC 就像工業電腦 (IPC) 一樣，將 AI 應用延伸到各行各業，COMPUTEX 將繼續扮演推動全球實現 AI 賦能、數位轉型的關鍵角色。
彭双浪表示，根據資策會 MIC 的最新全球資通訊產業預測，受到 AI 浪潮推動，全球筆電、桌機加總出貨，預估將超過 2.45 億台，顯示出市場的正向成長。Gartner 更預測 2024 年超過 2 成 PC 將會是 AI PC。
彭双浪指出，台灣資通訊產業的強項，就是結合創新的設計工程與強大的量產能力，在未來的生成式 AI 趨勢下，台灣資通訊產業可以迅速為全球買主提供解決方案，成為全球科技應用最佳且最可信賴的合作夥伴。
此外，生成式 AI 不僅為科技大廠創造商機，對新創企業也同樣重要，包括 OpenAI、Anthropic、Inflection AI 等在內的相關新創企業，在 2023 年募得將近 500 億美元資金。
彭双浪認為，相信在未來幾年內， AI 新創將與 AI PC 生態系合作，共同開拓更多垂直領域數位轉型商機，AI PC 就像工業電腦一樣，將 AI 應用延伸到各行各業，COMPUTEX 將繼續扮演推動全球實現 AI 賦能、數位轉型的關鍵角色。
今年 COMPUTEX 以「Connecting AI(AI 串聯、共創未來)」為主題，將有 1500 家的海內外廠商，展出 AI 運算、前瞻通訊、未來移動、沉浸現實、綠能永續等科技新品與數位轉型解決方案，同期的 InnoVEX 新創展會，也將有來自 30 餘國、400 家新創團隊參展。
其中，COMPUTEX 跟 InnoVEX Forum 與 AI 科技相關的場次近 50 場，呼應了今年主題 AI 串聯、共創未來，期望打造 COMPUTEX 跟 InnoVEX 成為 AI 創新應用的推廣與交流平台。
..........
AI 浪潮推動，全球筆電、桌機加總出貨，預估將超過 2.45 億台 per year
商機不小 友達漲4毛5
內文搜尋
從 APP 打開
X